Dasar-dasar Analisis Teknis

Apa itu Analisis Teknis

Analisis Teknis didefinisikan sebagai studi tentang pasar itu sendiri melalui analisis aksi harga dengan menggunakan grafik yang memperkirakan pergerakan harga di masa depan.

Analisis teknis dapat dilihat sebagai kombinasi dari psikologi sosial dan statistik terapan, seperti pengambilan jajak pendapat.

Tujuan dari analisis teknis adalah untuk mendeteksi tren dan perubahan perilaku orang banyak dan untuk mengungkapkan informasi tersebut dengan cara yang dapat diukur untuk membuat keputusan perdagangan yang cerdas.

Analisis teknis didasarkan pada tiga premis Teori Dow:

1. “Harga diskon segalanya”, yaitu semua informasi mendasar, publik atau non-publik, sudah tercermin dalam harga.

2. “Harga cenderung bergerak dalam tren”, yaitu pergerakan harga tidak acak, dan seseorang dapat menentukan arah umumnya.

3. “Sejarah berulang dengan sendirinya”, yaitu psikologi manusia berdampak pada harga dan psikologi manusia memiliki pola berulang yang dapat dimanfaatkan oleh pedagang yang berpengetahuan.

Kategori Analisis Teknis

Analisis teknis modern dapat dikategorikan ke dalam analisis grafik klasik atau analisis teknis terkomputerisasi.

Analisis Bagan Klasik

• Memanfaatkan garis tren untuk mendeteksi area potensial support dan resistance.
• Menggunakan interpretasi kesenjangan harga, pola kandil, pembalikan satu hari dan ekspansi atau kontraksi volume sebagai alat perdagangan.

 

Analisis Teknis Terkomputerisasi

• Memanfaatkan perangkat lunak komputer untuk membangun indikator teknis. Indikator teknikal pada dasarnya adalah interpretasi matematis dari pergerakan harga dan biasanya digambarkan dalam bentuk grafik.
• Lebih objektif daripada analisis grafik klasik; kelemahan utama adalah bahwa indikator terkadang memberikan sinyal yang bertentangan.

Jenis Bagan

Grafik adalah alat utama analisis teknis dan saat ini, ada lima jenis grafik yang tersedia untuk pedagang modern.

Kelima jenis grafik ini adalah OHLC atau grafik batang, kandil Jepang, grafik garis, grafik gunung, dan grafik titik dan gambar.

Grafik digunakan untuk menunjukkan harga pembukaan, harga tertinggi, harga terendah dan harga penutupan. Harga pembukaan adalah titik awal dari kerangka waktu yang Anda pilih. High adalah titik yang menunjukkan kekuatan maksimum trader bullish sedangkan Low menunjukkan kekuatan maksimum trader bearish. Harga penutupan adalah harga berdiri di akhir kerangka waktu yang Anda pilih. Masing-masing komponen ini menceritakan kisah beruang dan banteng. Misalnya, jika penutupan lebih tinggi dari pembukaan dan penutupan dekat tinggi, maka itu menunjukkan bahwa banteng menginjak beruang selama jangka waktu tersebut.

Platform perdagangan PSS hanya mendukung grafik garis, OHLC atau grafik batang dan kandil Jepang karena ini adalah jenis grafik yang paling umum digunakan.

Bagan Garis

• Jenis grafik paling sederhana dan paling dasar.
• Plot hanya satu dari jenis harga – baik itu pembukaan, rendah, tinggi, atau penutupan. Kebanyakan trader menggunakan close karena dianggap paling penting.
• Kelemahan utama dari grafik garis adalah tidak menceritakan kisah penurunan dan kenaikan karena hanya berfokus pada harga tertinggi, terendah, atau penutupan.
• Memiliki penggunaan yang terbatas meskipun beberapa pedagang lebih suka menggunakan grafik garis saat menggunakan indikator tertentu seperti rata-rata bergerak.

 

OHLC (Buka Tinggi Rendah Tutup)

• Biasa disebut dengan diagram batang.
• Jenis grafik yang paling umum digunakan.
• Posisi harga pembukaan dan penutupan menceritakan kisah tentang apa yang terjadi antara beruang dan sapi jantan di dalam bar.

 

Lilin Jepang

• Diduga digunakan oleh pedagang beras Jepang sejak akhir tahun 1800-an.
• Popularitasnya disebabkan oleh fakta bahwa candlestick Jepang secara visual mewakili jika bears atau bulls menang selama candlestick sebelumnya. Ini juga memberikan informasi tentang harga pembukaan, tertinggi, terendah dan harga penutupan dan harga penutupan.
  Candlestick bullish biasanya ditampilkan sebagai putih, sedangkan candlestick bearish memiliki tubuh hitam.
• Ini juga terdiri dari empat harga utama: tinggi, rendah, buka, dan tutup. Jika penutupan berada di atas pembukaan, maka kandil berongga ditarik.
• Sedangkan jika close di bawah open, maka akan ditarik candlestick yang terisi. Biasa disebut dengan bar chart.

Garis Tren dan Saluran Tren

Chartist klasik menggunakan garis tren untuk mencoba menentukan area support dan resistance.

Cara klasik untuk menggambar garis tren naik adalah dengan menghubungkan dua palung sebelumnya dengan sebuah garis. Jika garis mengarah ke atas, maka ada tren naik. Untuk memvalidasi garis tren, harga harus menyentuh garis tren dan bangkit kembali. Teknik yang lebih maju adalah penggunaan saluran perdagangan. Untuk membuat saluran tren naik, hubungkan terlebih dahulu dua palung terbaru dan kemudian tarik garis sejajar dengannya, tetapi kali ini hubungkan puncak terbaru.

Cara klasik untuk menggambar garis tren turun adalah dengan menghubungkan dua puncak sebelumnya dengan sebuah garis. Jika garis mengarah ke bawah, maka ada tren turun. Untuk memvalidasi garis tren, harga harus menyentuh garis tren dan memantul ke bawah lagi. Teknik yang lebih maju adalah penggunaan saluran perdagangan. Untuk membuat saluran tren turun, hubungkan dulu dua puncak terbaru dan kemudian tarik garis sejajar dengannya, tapi kali ini hubungkan palung terbaru.

Konsep Dukungan dan Perlawanan

Bantuan
Support adalah tingkat harga di mana permintaan dianggap cukup kuat untuk mencegah harga turun lebih jauh. Logikanya menyatakan bahwa ketika harga turun menuju support dan menjadi lebih murah, pembeli menjadi lebih cenderung untuk membeli dan penjual menjadi kurang cenderung untuk menjual. Pada saat harga mencapai level support, diyakini bahwa permintaan akan mengatasi penawaran dan mencegah harga jatuh di bawah support.

Perlawanan
Resistensi adalah tingkat harga di mana penjualan dianggap cukup kuat untuk mencegah harga naik lebih jauh. Logikanya menyatakan bahwa ketika harga naik menuju resistensi, penjual menjadi lebih cenderung untuk menjual dan pembeli menjadi kurang cenderung untuk membeli. Pada saat harga mencapai level resistance, diyakini bahwa penawaran akan mengatasi permintaan dan mencegah harga naik di atas resistance.

Hal-hal yang perlu diingat tentang garis tren dan saluran

• Garis tren yang telah diuji lima kali atau lebih dapat diandalkan dan penembusan garis tren ini adalah peristiwa penting yang mungkin menandakan pembalikan.
• Saluran tren yang memiliki volatilitas tinggi lebih dapat diandalkan dan lebih sulit untuk ditembus.
• Dibutuhkan volume yang cukup untuk menembus area resistance tetapi tidak membutuhkan volume yang cukup untuk menembus area support.
• Garis tren dan saluran tren idealnya memiliki sudut 45 derajat, jika tidak, mereka dianggap terlalu lemah atau terlalu tidak berkelanjutan.

Mengidentifikasi Pola

Pola, juga dikenal sebagai Pola Area, adalah gambar, bentuk, atau formasi yang muncul pada grafik harga dan dapat dengan mudah dikenali oleh mereka yang mengenalnya.

Pola Harga dapat dikategorikan menjadi Pola Kelanjutan atau Pola Pembalikan.

Continuation Patterns, seperti namanya, adalah Area Patterns yang menunjukkan jeda singkat jika tren akan berhenti dan tren tersebut siap untuk melanjutkan arahnya.

Pola Pembalikan, di sisi lain, adalah Pola Area yang menandakan bahwa tren saat ini akan segera berakhir dan perubahan arah akan segera terjadi.

Segitiga Ascending
Terbentuk ketika harga mulai berkonsolidasi ke dalam pola sedemikian rupa sehingga menggambar garis support dan resistance menghasilkan segitiga siku-siku di mana menghubungkan semua puncak menghasilkan garis horizontal sementara menghubungkan semua palung menghasilkan garis tren naik. Pola area ini bersifat bullish karena menyiratkan bahwa bull mendorong harga naik sementara bear mendorongnya ke bawah pada level resistance yang sama. Hanya masalah waktu sebelum kenaikan menguasai beruang dan penembusan ke atas terjadi.

Segitiga simetris
Terbentuk ketika harga mulai berkonsolidasi ke dalam pola sedemikian rupa sehingga menarik garis support dan resistance menghasilkan segitiga berbentuk simetris. Sifat simetris dari garis support dan resistance menyiratkan bahwa ada keseimbangan antara bears dan bulls dan, sebagai perpanjangan, penembusan ke atas sama mungkinnya dengan penembusan ke bawah.

Segitiga menurun
Terbentuk ketika harga mulai berkonsolidasi ke dalam pola sedemikian rupa sehingga menarik garis support dan resistance menghasilkan segitiga siku-siku di mana menghubungkan semua puncak menghasilkan garis tren turun sementara menghubungkan semua palung menghasilkan garis horizontal. Pola area ini bersifat bearish karena menyiratkan bahwa bears mendorong harga turun sementara bulls mendorong mereka ke atas pada level support yang sama. Hanya masalah waktu sebelum penurunan menguasai pembeli dan penembusan ke bawah terjadi.

Pola Pembalikan

Kepala dan Bahu Atas
Pola area pembalikan yang paling terkenal, disukai, dan paling andal saat ini dikenal sebagai Head and Shoulders Top. Bahan-bahan untuk bagian atas kepala dan bahu yang valid mencakup tren naik sebelumnya, bahu kiri dengan volume berat diikuti oleh penurunan lalu reli ke level tertinggi baru tetapi dengan volume yang lebih ringan dari pada bahu kiri. Ini kemudian diikuti oleh penurunan yang mendekati level terendah terbaru; kemudian reli ketiga dengan volume yang lebih ringan yang gagal mencapai ketinggian yang sama dengan puncak terbaru; kemudian penurunan dengan harga ditutup di bawah garis leher yang juga, pada dasarnya, melengkapi pola area atas kepala dan bahu. Pullback yang tidak melebihi garis leher memvalidasi pola area kepala dan bahu.

Kepala dan Bahu Terbalik
Ini dikenal sebagai bayangan cermin bagian atas kepala dan bahu. Perbedaan utama antara bagian atas kepala dan bahu dan kepala dan bahu terbalik adalah pentingnya volume. Volume lebih signifikan dalam kepala dan bahu terbalik karena ekspansi volume merupakan prasyarat untuk pergerakan harga ke atas.

Double Top
Lebih umum daripada kepala dan bahu tetapi sama dapat diandalkan, adalah formasi double top. Puncak pertama terbentuk ketika ada tinggi baru dan oleh karena itu puncak baru, yang normal dalam tren naik. Puncak kedua terbentuk ketika bulls mencoba untuk mendorong harga di atas puncak terbaru tetapi gagal karena resistensi yang berat. Pola ini selesai ketika beruang mengatasi kenaikan sedemikian rupa sehingga harga menembus titik terendah terbaru.

Bawah ganda
Gambar cermin dari double top. Volume lebih signifikan dalam pola area double bottom karena ekspansi volume merupakan prasyarat untuk pergerakan harga ke atas.

Pembulatan Atas dan Pembulatan Bawah
Pola area jangka panjang yang paling menonjol saat menggunakan grafik mingguan atau bulanan. Pola area ini umumnya sulit dideteksi dan bahkan lebih sulit untuk diperdagangkan. Satu hal yang hampir pasti tentang pola-pola area ini adalah bahwa jika mereka membutuhkan waktu lebih lama untuk terbentuk, maka tren yang mengikuti setelah mereka selesai akan lebih signifikan, dan lebih besar, dan lebih lama. Ini adalah masalah waktu sebelum beruang menguasai sapi jantan dan penembusan ke bawah terjadi.

Sumber: www.wikipedia.org / www.corporatefinanceinstitute.com / www.businessdictionary.com / www.readyratios.com / www.moneycrashers.com